Co je to Fair Value Gap ve Forexu a jak ho využít

Fair Value Gap (FVG), neboli tržní nerovnováha, je prostor na svíčkovém grafu, kde nedošlo k obchodování na určité cenové úrovni. Vzniká tehdy, když se trh pohybuje příliš rychle jedním směrem a zanechá za sebou vzor ze tří svíček.

Nejdůležitější charakteristikou této formace je, že knot první a třetí svíčky se nepřekrývají v rozsahu pohybu prostřední svíčky.

Jednoduše řečeno, jde o vnitřní neefektivitu mezi navazujícími svíčkami.

Tato cenová „prázdná místa“ mohou obchodníkům pomoci předvídat možné budoucí úrovně retracementu, vstupy nebo výstupy z pozic.

Pojďme si vysvětlit, proč fair value gaps vznikají, jak je identifikovat a jak je využít ve svůj prospěch:

Hlavní příčiny FVG:

1. Překvapivé nebo zásadní zprávy/oznámení: Důležité ekonomické zprávy (např. NFP, údaje o inflaci, rozhodnutí o úrokových sazbách), geopolitické události nebo jakékoliv neočekávané šokující informace mohou vyvolat prudkou reakci jedné strany trhu.

Tento náhlý příval objednávek jedním směrem může převážit nad opačnou stranou. Výsledek? Cena rychle poskočí bez dostatečného počtu protinabídek, které by vyplnily všechny cenové úrovně.

2. Velké institucionální objednávky: Banky a hedge fondy obchodují s obrovskými objemy. Větší nákupy či prodeje mohou „vysát likviditu“ (protlačit cenu skrz různé úrovně bez odporu), a tím vytvořit FVG.

BISI (nerovnováha na straně nákupu, neefektivita na straně prodeje), SIBI (nerovnováha na straně prodeje, neefektivita na straně nákupu)

Jak rozpoznat fair value gap na grafu

1. Najděte tři po sobě jdoucí svíčky.

2. Zkontrolujte, zda se knoty nepřekrývají. Při růstovém pohybu by nejnižší bod třetí svíčky měl být výše než nejvyšší bod první svíčky. Při klesajícím pohybu by měl být nejvyšší bod třetí svíčky níže než nejnižší bod první svíčky.

3. Označte „gap“ zónu. Zvýrazněte nevyplněnou oblast pomocí obdélníku. Tento prostor se stane vaší referencí pro potenciální obchodní nastavení.

Jak obchodovat FVG

Obchodování fair value gap je nejefektivnější v trendujících a někdy i v pohybujících se tržních pásmech. Postup:

1. Nejprve identifikujte FVG

2. Obchodujte ve směru počátečního cenového pohybu, který gap vytvořil. Pokud je prostřední svíčka býčí, počkejte na návrat ceny zpět do FVG před vstupem do long pozice. U short pozice vstupujte poté, co cena vystoupá zpět do FVG a vykáže známky odmítnutí.

3. Vstupte do obchodu u nejbližšího okraje gapu.

4. Sledujte možná zneplatnění. Váš vstup může být neplatný, pokud cena prorazí důležitou strukturální úroveň (například swingové high/low předcházející FVG).

5. Vynechte noční mezery. Fair Value Gap nezahrnuje cenové gapy které vznikají v důsledku uzavření trhu.

6. Umístění stop lossu: Pro nákupní pozici umístěte stop loss těsně pod FVG. Pro prodejní pozici jej můžete dát k hornímu okraji gapu.

Často kladené otázky

Jaký timeframe je nejlepší pro hledání FVG?
Vyšší časové rámce jako H1, H4 a denní grafy zpravidla vytvářejí spolehlivější a obchodovatelnější gapy.

Zaplňují se vždy fair value gaps?
Ne. I když se mnoho gapů skutečně zaplní, některé zůstanou dlouho netestované nebo budou zcela zneplatněny. Pro potvrzení používejte kontext a strukturu trhu.

Jsou FVG novým konceptem?
I když je tento pojem moderní a populární mezi smart money obchodníky, myšlenka cenové neefektivity existuje už dávno – pod názvy jako „imbalance“ nebo „price void“.

Mohou FVG obchodovat i začátečníci?
Ano, ale nejprve musí dobře pochopit strukturu trhu a základy obchodování.

Jaké indikátory dobře fungují s tržní nerovnováhou?
Lze je kombinovat s úrovněmi supportu/resistence, Fibonacciho hladinami nebo RSI pro silnější confluenci.